A.A股 B.B股 C.H股 D.N股
单项选择题在久期给定的情况下,凸性反映了债券带来的现金流的集中程度,现金流越集中凸性越小,现金流越分散则凸性()。
A.越小 B.越大 C.不变 D.无法判断
单项选择题某公司预计今年支付的股息为2元,同时可以预计该公司股息以每年5%的比例增长。如果折现率为10%,那么该公司股票价格应该为多少?()
A.41 B.45 C.42 D.40
单项选择题凸性具有减少久期近似误差的性质。利率变化引起债券价格实际上升的幅度比久期的线性估计要高,而下降的幅度要小。因此,在其他条件相同时,人们应该偏好凸性()的债券。
A.大 B.小 C.不确定 D.随便
多项选择题APT模型的基本假设()。
A.市场是有效的、充分竞争的、无摩擦的 B.存在无数多种证券,可以构造出风险充分分散的资产组合 C.投资者是风险规避的 D.投资者是不知足的,只要有套利机会就会不断套利,直到无利可图为止
多项选择题市场期望理论假设条件包括()。
A.投资者风险中性,仅仅考虑(到期)收益率而不管风险 B.投资者对不同期限的债券有不同的偏好 C.所有市场参与者都有相同的预期,金融市场是完全竞争的 D.在投资人的资产组合中,期限不同的债券是完全替代的
多项选择题关于投资组合,下列说法正确的是()。
A.组合的收益是各种证券收益的加权平均值,因此,它使组合的收益可能低于组合中收益最大的证券,而高于收益最小的证券 B.只要组合中的资产两两不完全正相关,则组合的风险就可以得到降低 C.只有当组合中的各个资产是相互独立的且其收益和风险相同,则随着组合的风险降低的同时,组合的收益等于各个资产的收益 D.只要组合中的资产两两不完全负相关,则组合的风险就可以得到降低
多项选择题马科维茨模型假定投资者是根据()来选择最佳投资组合的。
A.均值 B.收益 C.方差 D.协方差
单项选择题实际证券的收益()SML。
A.一定等于 B.一定大于 C.一定小于 D.可能偏离
多项选择题动性溢价使得市场期望理论下的利率期限结构()。
A.上升的更上升 B.上升的可能更上升可能下降 C.下垂更下降 D.下垂的可能上升可能下降
单项选择题马克维茨模型假定,证券之间的相关系数不能为()。
A.0 B.1 C.-1 D.不确定